Риски на валютном рынке

Начать тестирование
Уровень Новичок Раздел Форекс
Какие риски бывают на рынке «Форекс»?

Мы с вами уже неоднократно обсуждали раннее, что торги (операции, сделки) на валютном рынке «Форекс» практически всегда связаны со всевозможными  рисками. И сегодня мы посвятим этой теме специальную статью (лекцию).  К примеру, на «Форекс» принято считать  самыми вероятными и, зачастую сложными рисками,  такие как:

  • Риск резкого изменения валютных курсов.
  • Риск смены процентных кредитов или «игровых ставок».
  • Риск получить убытки из-за особенностей «Эффекта кредитного плеча».
  • Риски нерыночного характера.

 

Риск изменения валютных курсов. Этот вид возможного риска обычно является результатом постоянных  изменений  спроса и предложения на котируемые валюты. И,  чаще всего, именно на те, что составляют основной оборот валютных операций на рынке «Форекс», как и на  всех других мировых  «валютных торговых площадках». А взаимозависимость этих рынков от подобных скачков или колебаний курсов очень плотная и это может в один миг «всколыхнуть» в ажиотаж практически всех серьёзных  «валютных игроков»  мира.

Как это может происходить в обычных, понятных реалиях? Допустим, что «Трейдер - А» открывает некую валютную сделку (позицию). И она в течение всего дня подвергается постоянным изменениям, колебания и даже резким временным скачкам своей  цены (стоимости) – и это для любого рынка мира обыденное явление, но. Чтобы обезопасить себя от вероятности потерь из-за подобных рисков непредвиденных изменений курсов валют  и были созданы «специальные мероприятия и стратегии». Самыми эффективными из них считаются два варианта.  

В «Форексе» это методика: «Лимитирование  позиции цены».  По-английски: «Position Price Limit» или кратко: «Position Limit». И второй популярный способ под названием: «Лимитирование потерь цен». На иностранном сленге трейдеров: «Loss Price Limit» или просто: «Loss Limit» (Лимитирование потерь).

И, используя  метод: «Лимитирование позиции», «Трейдер – А» заранее определяет ту максимальную сумму «играемой валюты», которую он этот может использовать без особого риска в торгах «Форекс» в данное, текущее время этой сделки.

А главной задачей методики: «Лимитирование потерь»  – это очень эффективный вариант минимизировать возможные убытки трейдера, что реализуются благодаря тому, что «Stop Loss»,  по сути, установленный максимальный лимит убытков (финансовых потерь), дальше которого  разумный трейдер обязательно остановит все свои сделки. И тем самым спасёт себя от потерь, порой, фатального характера.

Риск изменения учетной ставки. Это особый вариант рисков возможных убытков, что обычно являются следствием изменений валютной стратегии Центральных банков разных стран.  Тут может быть много чего. Изменение кредитных ставок, увеличение процента взимаемых налогов с бизнеса и так далее.

Например,  стабильность процентных ставок Центробанка –  это наиважнейший «финансовый инструмент» и его влияние на макроэкономику любой страны колоссально, а уж на динамику валютных курсов, так, тем более.

Чтобы более наглядно понять, как важны и очень значимы для рынков процентные ставки Центральных банков, мы  представим один простой  пример.  Допустим, «Европейский Центробанк»  заявляет «годовую учётную ставку»  в размере:  3.50%. 

И, в это же время,  «Резервная Система Евросоюза»  узаконивает  «свою годовую ставку», но уже в  размере:  2.50 %.

Что дальше? Допустим, что курс пары: EUR/USD в данное время равняется: 1.2250. А теперь давайте попытаемся просто высчитать наиболее реальный (или вероятный) курс пары: EUR/USD. Так каким он будет, скажем, по истечении трёх месяцев?

И если мы с вами правильно учтём и просчитаем всевозможные и многочисленные факторы, аспекты, и предсказуемые перспективы этих 3- месяцев, а сами цифры этих 2-х процентных ставок останутся прежними. То и курс пары: EUR/USD, скорей всего , будет составляться из разницы между учетными ставками «Европейского Центробанка » (ЕЦБ) и «Резервной Системой Евросоюза» (ЕФРС). Притом, в виде финансового итога инвестирования в этих двух валютах и их дальнейшего конвертирования долларов США в Евро  по курсу, который наглядно виден в нижерасположенной таблице: 

Исходя из показаний в таблице, получается, что самый предсказуемый и точный курс: EUR/USD, спустя три месяца станет равным: 1.2220 (А сей итог мы получим простым методом деления: 123.27 на 100,88).

А если представить, что, несмотря на прогнозы аналитиков валютных рынков,  «Резервная Система Евросоюза» вопреки всему увеличит размер учётной ставки до 4.00% годовых. То в данном (гипотетическом) варианте наиболее вероятным курсом EUR/USD  будет: 1.2265. Делим 123. 73. на 100.88. и получаем ровно: 1.2265. На нижней схеме всё это видно: 

Такого рода смены числовых процентов учётных  ставок Центральными Банками достаточно серьёзно влияют на реальные динамические колебания курсов валют, а это, соответственно, заставляет лишний раз нервничать трейдеров «Форекс». И их позитивные ожидания, в связи с такими фактами, совершенно не совпадают с предварительно просчитанными прибылями.

Но, на самом деле курсы валют зависят так сильно не только от решений Центробанков. Есть масса иных  «мировых событий», которые своими специфичными фактами,  «характерным особенностям» также существенно «двигают» курсы валют в ту или иную сторону.

И, несмотря на это многообразие «влиятельных инструментов» на валютные котировки, все-таки, как основное правило, курс валюты начинает рост тогда, если в определённом государстве наступает время подъема экономики.

А когда страна переживает экономический спад или кризис, то и цена местной валюты непременно падает. Это закон и вряд ли когда-нибудь тут что-либо изменится. Чем стабильнее и увереннее состояние экономики, тем крепче и надёжней её валюта. А «Форекс», зная это в самом лучшем виде, умудряется использовать и «это» в свой «склад доходного позитива». Причём, здесь трейдеры «Форекса»  пользуются довольно неординарными методиками. Но об этом и прочем, не менее интересном и полезном,  вы узнаете в следующей  лекции (статье).

Эффект кредитного плеча. Использование кредитного плеча при проведении разных валютных сделок наиболее важно и интересно тем, что даже при самых незначительных изменениях валютных курсов вполне реально достаточно серьёзно воздействовать на общее «ценовое движение» совершенно разных валют. И не на одну, порой на несколько сразу!

Как пример. Есть правило «Форекс»: когда рынок валют движется вразрез действий  опытного трейдера, данный  «очевидный негатив», если не применять грамотных «особых мероприятий», скорее всего, может преподнести «эффект абсолютного убытка». И в очень значительном объеме финансовых потерь. Но! Здесь есть удивительная стратегия не только  минимизировать эффект, что на трейдерском сленге зовут:  «Убыточного Кредитного Плеча». А, при строгом и координированном  соблюдении особенного «Правила Контроля над Капиталом» (Money Management), можно выйти с прибылью и очень весомой. Как?  А детально и скрупулёзно вдумчиво мы поговорим об этом с вами  в лекции, которая будет посвящена исключительно грамотного использования в сделках «Форекс» ордера: «Stop Loss» или «Лимит потерь». 

Нерыночные риски. Риски этого плана вообще почти безграничны. На изменение курсов валют может  повлиять неосторожное или неадекватное высказывание какого-нибудь  нефтяного магната их ОАЭ. Негативная статистика крупного производственного концерна. Стихийные бедствия, погодные катаклизмы. Да практически половина новостей каждого дня.

Однако, наиболее мощное влияние «нерыночных рисков»  имеет крупные политические мировые события. Мнения и официальные заявления лидеров главных мировых держав, членов их правительств, небрежные интервью многих «топ-миллиардеров», чьи фамилии уже сотни лет являются «нарицательными понятиями».

Часто это делается специально, под конкретный заказ и это тоже, увы, но наша жизнь. И трейдеры «Форекс» просто обязаны быть в постоянном тонусе и в курсе самых последних новостей со всех сторон и краёв света. И если вы окончательно решили стать трейдером профессионалом, то вы должны обладать мощной базой получения подобной информации в самые краткие сроки. И, само собой, уметь их быстро анализировать и делать на этом основании желательно правильные выводы.

Подробнее о валютных рисках и проблемах, связанные с ними, вы узнаете в других уроках академии TradersHUB.